La banca valuta la tua azienda con numeri che tu probabilmente non hai mai visto.

Il rating bancario non lo decidi tu. E quasi sempre non lo conosci.

Quando entri in banca per chiedere un nuovo affidamento, per discutere condizioni meno onerose o per capire perché una pratica è ferma, il tuo interlocutore non sta valutando ciò che racconti. Sta leggendo un punteggio. Quel punteggio è calcolato da un sistema interno della banca, sulla base degli ultimi due o tre bilanci della tua azienda, dell’utilizzo dei tuoi affidamenti, dei dati della Centrale Rischi e di un gruppo di indicatori finanziari standard. Lo schema è quasi sempre riconducibile a quelli di Moody’s e S&P, integrati con elementi della tradizione italiana (Cerved, CGS). Il risultato è una fascia, da AAA fino a C. Da quella fascia dipende non solo se ti danno credito, ma a quale tasso, con quali garanzie, con quale velocità di delibera.

Il problema è strutturale: tu quei numeri non li hai. Il tuo bilancio, quando arriva, è civilistico, è fatto per il Fisco, non per dialogare con la banca. Non contiene le riclassificazioni che la banca usa. Non calcola il DSCR, il primo numero che la banca guarda per decidere se sei sostenibile. Non fotografa la tua posizione finanziaria netta in modo dettagliato. Non ti dice se il tuo livello di indebitamento è sotto la soglia di attenzione. Non separa il debito di breve da quello strutturale.

Risultato: ti presenti a una conversazione tecnica con strumenti narrativi. Spieghi, racconti, argomenti. Dall’altra parte qualcuno guarda otto indicatori e una fascia di rating. Le due conversazioni non si toccano. E quando la risposta non arriva, o arriva in negativo, non hai nemmeno gli elementi per capire perché.

C’è un’altra dimensione che pesa anche di più: il rating non è un giudizio definitivo. È una fotografia, e cambia ogni volta che cambiano i tuoi numeri. Una ristrutturazione del debito ben fatta, una riduzione dell’utilizzo degli affidamenti a breve, un miglioramento della generazione di cassa possono spostare la fascia. Ma per intervenire devi prima vedere, e vedere significa avere lo stesso strumento che ha la banca.

E non è nemmeno l’unico punteggio che conta. C’è il modello del Fondo di Garanzia, l’MCC, con cui si stabilisce se la tua azienda è ammissibile alla garanzia pubblica: per gran parte delle PMI è proprio quella garanzia a rendere possibile il finanziamento. Anche questo, di norma, tu non lo vedi.

CTPLAB legge il tuo profilo con la stessa logica con cui ti valuta la banca, ancorata alle probabilità di default ufficiali del Fondo di Garanzia. Prima di te.

La Diagnosi ricostruisce, sui tuoi tre bilanci più recenti, la stessa griglia di valutazione che la banca usa quando ti ha davanti. Lo strumento è un file di calcolo proprietario, sviluppato e validato da CTPLAB su un orizzonte di otto anni: tre storici più cinque di proiezione.

Cosa calcolo

• Rating bancario con schema Moody’s/S&P. Otto indicatori chiave (leva finanziaria, copertura degli oneri, DSCR, redditività, generazione di cassa) tradotti nella stessa scala a fasce, da AAA a C, usata dagli istituti di credito.
• Lettura sul metro del Fondo di Garanzia (MCC). Colloco la tua azienda con la stessa logica del modello MCC, ancorando la probabilità di default alla tabella ufficiale del Fondo. È una vista anticipata e gestionale del tuo merito creditizio, non il rating ufficiale del Fondo.
• Posizione finanziaria netta dettagliata. Il debito scomposto per tipologia: strutturale, di breve, leasing, verso soci, al netto della liquidità. Confronto su tre esercizi.
• DSCR, calcolo diretto. Il Debt Service Coverage Ratio sui mesi a venire, sulla base dei piani di ammortamento in essere e dei flussi attesi. È il numero che la banca guarda per primo per valutare la sostenibilità di un nuovo affidamento.
• Affidamenti a breve. Mappatura di concesso e utilizzato per ogni linea, con segnalazione quando l’utilizzo si avvicina al limite del fido, il segnale di tensione che la banca legge come fragilità.
• Z-Score di Altman. Indice di previsione del rischio di default, nelle sue tre fasce. È un secondo livello di lettura del rischio, usato soprattutto per importi rilevanti.

Cosa ricevi

Un Report Diagnostico in PDF, che riassume la fotografia completa del tuo profilo creditizio: la fascia di rating attuale, il punteggio per ciascun indicatore, il confronto con le soglie e una lettura di cosa significa nei mesi a venire, con le due o tre leve concrete su cui agire per migliorare la fascia.

Il file di calcolo personalizzato resta tuo. Quando i tuoi numeri cambieranno, basterà aggiornare i dati per ricalcolare l’intero rating. Non è una consulenza una tantum: è uno strumento permanente di lettura del tuo profilo bancario.

Prima di parlare con la banca, sai come ti valuta?

La Diagnosi è un lavoro strutturato sui tuoi numeri reali, non un percorso lungo. Si parte dai tuoi ultimi tre bilanci, si calcolano gli indicatori, si interpretano i risultati. Al termine hai il Report Diagnostico, la sintesi con lo Score CTPLAB, il quadro degli indicatori a colpo d’occhio e il file personalizzato che resta tuo. Una sola volta, senza impegno per i passaggi successivi.

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Domande che ricevo prima di una Diagnosi